“這是最好的時代，也是最壞的時代。”這句話是對當(dāng)前中國奶業(yè)的寫照。經(jīng)過多年發(fā)展，中國奶業(yè)規(guī)模化養(yǎng)殖取得突破，但奶牛養(yǎng)殖成本高、牛奶收購價格低，中國的多家大型牧場一時陷入困境。

2016年，在經(jīng)濟(jì)大環(huán)境不景氣的背景下，業(yè)績下滑甚至虧損成為行業(yè)普遍現(xiàn)象，上游養(yǎng)殖產(chǎn)能過剩、跨境電商沖擊，都深深地刺痛了每一位奶業(yè)人的心。而可喜的是，隨著奶粉新政“注冊制”的深入實施，乳制品行業(yè)正在向良性健康的軌道回歸。而最終真正能夠提振消費者信心的，還取決于企業(yè)能否由內(nèi)迸發(fā)的，基于盈利模式、供應(yīng)鏈上下游的自我革新。中國奶業(yè)的振興，任重而道遠(yuǎn)。

上游養(yǎng)殖遭遇“寒冬”

國內(nèi)奶牛養(yǎng)殖企業(yè)在2016年的日子過得并不容易，在原奶價格下行的壓力下，上游養(yǎng)殖企業(yè)營收和凈利潤均出現(xiàn)大幅降低。根據(jù)統(tǒng)計，此前國內(nèi)奶牛養(yǎng)殖戶有260萬戶，而目前剩下120萬戶左右。牧場的生鮮乳價格上不去也沒人收購，很多牧場仍在觀望。這也從中小養(yǎng)殖戶擴(kuò)展到國內(nèi)大型原奶企業(yè)，包括現(xiàn)代牧業(yè)、西部牧業(yè)等國內(nèi)原奶上市公司都遞交了一份不容樂觀的業(yè)績答卷。

西部牧業(yè)在2016年三季報中提到，2014年下半年開始國內(nèi)生鮮乳銷售價呈現(xiàn)下跌趨勢，市場價格波動較大，截至目前國內(nèi)生鮮乳銷售價格仍未明顯回升?，F(xiàn)代牧業(yè)發(fā)布的2016第三季度財報顯示，前三季度實現(xiàn)營業(yè)收入同比下降9.74%；凈利潤前三季虧損3.11億元。

由于生鮮乳業(yè)價格未回升，企業(yè)終端產(chǎn)品銷售情況并不好，大牧場把生鮮乳噴粉進(jìn)入庫存對業(yè)績也造成影響。究其真正原因，進(jìn)口大包粉的沖擊或許是罪魁禍?zhǔn)住?/p>

全球乳制品拍賣的此前的幾次結(jié)果顯示，全脂乳粉和脫脂乳粉價格均較上期較大幅度增長。隨著進(jìn)口大包粉價格上漲，國內(nèi)原奶行業(yè)似乎迎來了一絲曙光。只是眼下國內(nèi)原奶產(chǎn)業(yè)成本整體依然偏高，大包粉的上漲會對國內(nèi)原奶價格有拉動作用，但并不能只靠期望大包粉漲價來解決原奶危機(jī)問題。

現(xiàn)代牧業(yè)熬過了寒冬，但是企業(yè)困難資金短缺、下游拓展以及養(yǎng)殖成本高的問題依然存在。“2016年國際奶價回暖，國內(nèi)奶價供求關(guān)系調(diào)整明顯，養(yǎng)殖成本高的問題無法改變，與國際奶價競爭力差也沒有改變。”乳業(yè)專家宋亮認(rèn)為，2017年大牧場收奶價格預(yù)計能上漲5%左右，2017年原奶收購情況要比2016年好一些。

奶粉新政加速行業(yè)洗牌

“國內(nèi)奶粉行業(yè)只有千億左右規(guī)模，之所以會成為全社會關(guān)注的焦點，在于奶粉是人生第一消費品，安全問題備受關(guān)注。”貝因美創(chuàng)始人謝宏坦言。自2016年10月1日實施的《嬰幼兒配方乳粉配方注冊管理辦法》規(guī)定，每家企業(yè)原則上不得超過3個配方系列9種產(chǎn)品，這也將終結(jié)2000個嬰兒奶粉品牌的亂象。

新政給了乳企十分充裕的過渡期，2016年來新政對奶粉市場的影響已經(jīng)顯現(xiàn)。“2016年來奶粉企業(yè)都在忙清理庫存，以期在過渡期之前將多余的配方產(chǎn)品清理干凈。”君樂寶奶粉事業(yè)部總經(jīng)理劉森淼說，此外各大奶粉企業(yè)還在忙于政策的調(diào)整，未來只能將產(chǎn)能與資源集中做最核心的品類。

隨之而來的是，2016年以來，奶粉市場由于出現(xiàn)了甩貨、價格戰(zhàn)等現(xiàn)象?，F(xiàn)階段的奶粉市場確實比新政出臺前還要混亂，市場上流通的貨增多，企業(yè)間無序競爭、價格戰(zhàn)還存在。

2016年乳制品安全問題時有發(fā)生，曾經(jīng)的國產(chǎn)奶粉老大貝因美遭遇假冒奶粉事件導(dǎo)致業(yè)績低迷。謝宏認(rèn)為，配方注冊制的本質(zhì)是把配方奶粉當(dāng)OTC藥品來管理，如果本身企業(yè)規(guī)范經(jīng)營并沒有太大壓力。渠道惡性競爭會隨著奶粉新政實施逐漸好轉(zhuǎn)，但奶粉行業(yè)依舊面臨產(chǎn)能過剩。

奶粉行業(yè)迎來“最難熬”的過渡期，但對于那些專注品質(zhì)化的乳企則是一次發(fā)展良機(jī)。無論是伊利還是貝因美完全有底氣這樣講，也難怪伊利董事長潘剛在各種論壇上提“品質(zhì)”一詞。

未來隨著行業(yè)集中度進(jìn)一步提升，幾大國產(chǎn)品牌及惠氏、達(dá)能紐迪西亞、美贊臣等外資品牌依然是行業(yè)主流。配方注冊制明確范圍是境內(nèi)生產(chǎn)和銷售的所有嬰幼兒配方奶粉產(chǎn)品，這也將入華銷售的境外品牌納入監(jiān)管。《注冊制》也給“海淘”奶粉戴上了“緊箍”，一些不符合我國標(biāo)準(zhǔn)的洋奶粉將被“拒之門外”，此外對于國產(chǎn)品牌扎堆的三四線市場來說將迎來洗牌。

國產(chǎn)乳業(yè)風(fēng)波不斷

在2016年中國乳業(yè)D20峰會上，農(nóng)業(yè)部部長韓長賦這樣說道，一杯牛奶強(qiáng)壯一個民族，小康社會不能沒有牛奶，十幾億中國人不能沒有自己的民族奶業(yè)。

從2008年的三聚氰胺事件，經(jīng)過8年“抗戰(zhàn)”，在恢復(fù)消費者對國產(chǎn)奶粉的信心方面國內(nèi)乳企做了大量的工作。據(jù)2016年8月由中國奶業(yè)協(xié)會發(fā)布的《中國奶業(yè)質(zhì)量報告》顯示，2015年國內(nèi)乳品檢合格率達(dá)到99.5%，三聚氰胺等違禁添加物檢測合格率連續(xù)7年保持100%。

但在君樂寶乳業(yè)總裁魏立華等國產(chǎn)乳制品掌門人看來，一直抹不去的是“牛奶中的三聚氰胺早就沒有了，但消費者心中三聚氰胺的陰影長期揮之不去”。

目前羊奶粉是不合格奶粉的重災(zāi)區(qū)，2016年來陜西羊奶粉頻繁地被檢出問題，中小型企業(yè)所產(chǎn)羊奶粉成不達(dá)標(biāo)重災(zāi)區(qū)。一些中小企業(yè)的加工工藝、配方不夠完善或者企業(yè)存在設(shè)備檢測不準(zhǔn)的情況。

產(chǎn)品好，則消費旺；企業(yè)強(qiáng)，則產(chǎn)業(yè)興。伊利股份和蒙牛乳業(yè)作為乳制品行業(yè)內(nèi)兩大龍頭企業(yè)，在2016年可謂劫后余生。伊利因為公司股權(quán)相對分散，遭遇陽光保險的舉牌，通過一個多月的努力，伊利股份在通過定增收購中國圣牧股份化解危機(jī)，但仍面臨股權(quán)分散的問題。與伊利一樣，輝山在資本市場也尷尬遭遇“做空”事件。

相比之下，在收購雅士利后蒙牛業(yè)績受到拖累走上虧損之路。蒙牛乳業(yè)預(yù)計2016年凈利潤將出現(xiàn)較大虧損。在2016年8月，蒙牛遭遇了換帥風(fēng)波，原雅士利高管盧敏放接替孫伊萍任總裁一職。即便如此，并未阻擋伊利蒙牛加快推進(jìn)國際化和發(fā)展巴氏奶，2016年如伊利、蒙牛等都在加快巴氏奶發(fā)展，從供給側(cè)改革來說發(fā)展巴氏奶也是滿足有效供應(yīng)，從產(chǎn)品結(jié)構(gòu)上實現(xiàn)國內(nèi)乳資源和國外乳資源的有效分工。